Porsche AG se distingue nettement dans le segment des voitures de sport de luxe. Avec un assortiment de produits incluant des berlines à deux et quatre portes et des SUVs, le groupe a su établir une forte présence sur plusieurs marchés clés. En 2022, le groupe a réalisé des ventes impressionnantes, notamment avec ses modèles phares comme le Cayenne et le Macan.
Sa part de marché dominante en Chine (29,7%) et en Amérique du Nord (23,3%) témoigne de sa portée mondiale et de son attractivité auprès d'une
clientèle aisée. Ce positionnement stratégique dans des régions économiquement dynamiques est un atout majeur pour Porsche, offrant une base solide pour sa croissance future.
Le groupe se positionne en tant que leader de l'électrification dans le secteur des voitures de luxe, en développant des modèles entièrement électriques comme le Macan et une version électrique du Cayenne, tout en planifiant un nouveau SUV sportif électrique. En janvier, Porsche a choisi d'
intégrer le logiciel Google dans ses voitures, rompant avec l'unité Cariad de Volkswagen, pour améliorer l'expérience utilisateur. Le groupe étend également son expertise en électrification au-delà des voitures, avec des projets comme le bateau de sport électrique 850 Fantom Air, utilisant la technologie du futur Macan électrique. Parallèlement,
Porsche continue d'élargir sa gamme de véhicules hybrides avec le nouveau Cayenne S E-Hybrid, offrant des performances améliorées et un engagement envers la durabilité.
Sur le plan financier, Porsche a démontré une solide performance avec une croissance significative de son chiffre d'affaires en 2023. Son introduction en Bourse en 2022 a été couronnée de succès, reflétant la confiance du marché dans la solidité et la stabilité de la marque. Le dividende proposé de 1,01 euro par action privilégiée est un signe encourageant pour les investisseurs, soulignant la santé financière de l'entreprise et sa capacité à générer des retours attractifs. L'un de ses principaux atouts est sa capacité à combiner prestige, innovation et performance. La marque est synonyme de qualité et d'excellence dans l'ingénierie automobile. En 2022, Porsche a non seulement augmenté son chiffre d'affaires mais aussi amélioré sa
rentabilité opérationnelle, atteignant 18% en glissement annuel. Ce succès financier est en partie attribuable à la stratégie "Road to 20" de Porsche, visant à accroître la rentabilité opérationnelle à plus de 20% à long terme. Cette stratégie démontre l'engagement de Porsche envers l'efficacité opérationnelle et l'innovation continue.
Par ailleurs, le groupe affirme son
engagement envers l'innovation et la durabilité. Avec l'ambition d'atteindre la
neutralité carbone sur toute sa chaîne de création de valeur d'ici 2030, Porsche se positionne à l'avant-garde des initiatives écologiques dans l'industrie automobile. Cette démarche inclut non seulement la production de véhicules électriques à batterie avec une utilisation neutre en carbone, mais aussi le développement de carburants synthétiques (eFuels) au Chili, illustrant une approche holistique de la durabilité. En outre, l'intégration du logiciel Google dans ses cockpits et l'arrivée de Sajjad Khan pour diriger l'activité Car-IT témoignent de l'engagement de Porsche en faveur de l'innovation technologique. Ces efforts, couplés à un élargissement de sa gamme de véhicules hybrides et électriques, renforcent la position de Porsche comme un constructeur de premier plan, conscient de son impact environnemental et déterminé à façonner l'avenir de la mobilité de luxe.
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Source : Meilleurtaux Placement, TradingView
Évolution du titre Porsche depuis fin 2022, unité de temps quotidienne
Le cours actuel de Porsche est d'environ 89€, sous ses moyennes mobiles 50 et 200 périodes qui indiquent une tendance baissière à court terme. Des résistances clés sont observées à 87,8€ et 82,4€ tandis que les supports majeurs se situent à 96,1€ et 104€. Bien que le titre montre une tendance baissière récente, plusieurs niveaux cruciaux pourraient influencer les mouvements futurs. Par ailleurs, on observe que l’action a perdu 26% depuis les plus haut en date du 14 juin, on profite donc de ce repli pour rentrer en position.
En effet, depuis le mois de juin, le cours de l'action Porsche AG a subi une baisse significative, perdant plus d'un cinquième de sa valeur. Cette tendance est partiellement attribuable aux préoccupations grandissantes autour de l'économie chinoise et au ralentissement de la demande dans le secteur automobile : Porsche y réalise 29,7% de son chiffre d’affaires.
Les marchés financiers mondiaux ont été soumis à une forte pression ces dernières semaines, exacerbée par les incertitudes entourant la croissance économique mondiale et les multiples hausses des taux d'intérêt par les banques centrales.
Cependant, c’est souvent dans les périodes de crise que les opportunités d'investissement émergent. Ainsi, nous envisageons de saisir cette opportunité pour investir sur le long terme, profitant du cours de l'action revenant aux niveaux de l'introduction en Bourse. En résumé, Porsche se présente comme une option d'investissement séduisante, grâce à sa position dominante dans le segment des voitures de sport de luxe, à sa stratégie d'électrification progressive, et à sa robuste performance financière.
Porsche rejoint donc notre
portefeuille international aux alentours de 89€.
